Welche unserer Factoring-
lösungen das ideale Finan-
zierungsinstrument für Sie ist, sagt Ihnen unser Produkt-Check. | mehr »

Factoring rechnet sich. Mit unseren Konditionen.

Beispiel:

Großhandel mit Werkzeug
Umsatz p. a.: 18.000.000 €

Ohne Factoring:

durchschnittlich offene Forderungen an Kunden: 1.900.000 €
aktive Kunden: 1.300
Anzahl Rechnungen p. a.: 16.000
Materialaufwand p. a.: 11.340.000 € = 63 %
durchschnittlich offene Lieferantenverbindlichkeiten: 1.100.000 €

Die Zahlungsziele gegenüber Lieferanten werden voll ausgeschöpft. Skonto-Optionen entfallen daher (Skontopotenzial ca. 110.000 € p. a.), bessere Einkaufskonditionen ebenso (weitere ca. 40.000 € Einsparpotenzial bei schneller Zahlweise).

durchschnittliche Forderungsausfälle p. a.: 15.000 €

Kreditlinie bei der Hausbank (Kontokorrent): 750.000 €, Zinsaufwand ca. 70.000 € p. a. (Zinssatz 8,50 % bzw. 12,50 % bei Überziehung). Die Linie ist regelmäßig zur Bedienung der Lieferantenverbindlichkeiten voll ausgeschöpft und wird zeitweise auch überzogen. Wegen der eingeschränkten Liquidität können Wachstumspotenziale nicht realisiert werden.

Mit Factoring:

Die Zusammenarbeit erfolgt im Rahmen eines Inhouse-Factoring-Vertrags.

Close Finance übernimmt die kompletten Kundenforderungen und bevorschusst diese mit maximal 90 Prozent. Da der Ankauf von Forderungen immer nur im Rahmen von bestehenden Ankauflimiten erfolgen kann und nicht immer für jeden Abnehmer ein (ausreichendes) Limit gestellt werden kann, beträgt die Ankaufquote hier maximal 90 Prozent. Entsprechend ergibt sich eine durchschnittliche Bevorschussung von 1.539.000 €.

Das Unternehmen kann so seine Lieferantenverbindlichkeiten sofort bzw. innerhalb der Skontofrist begleichen. Das Skonto kann voll ausgeschöpft und bessere Einkaufskonditionen können wahrgenommen werden.

Das Unternehmen ist zu 100 Prozent vor Forderungsausfällen geschützt.

Die Kosten des Factorings:

• Factoringgebühr: 0,45 %, berechnet auf die fakturierten Forderungen
  (18 Mio. € p. a.) = 81.000 €
• Zinsaufwand: 5,50 %, berechnet auf die tatsächliche Bevorschussung
  (1.539.000 € im Mittel) = 85.000 €
• Limitprüfgebühren, Kontoführungsgebühren etc.: ca. 11.500 € p. a.
• Gesamtaufwand: ca. 177.500 € p. a., entspricht 0,98 % vom Umsatz

Das Einsparpotenzial:

• Wegfall der Forderungsausfälle: 15.000 €
• Skonto und Einsparpotenzial auf der Lieferantenseite: 150.000 €
• reduzierter Zinsaufwand bei der Hausbank: 25.000 €
• gesamtes Einsparpotenzial: 190.000 € p. a.

Ergebnis: In diesem Beispiel liegen die Einsparpotenziale sogar über den Kosten des Factorings.

Auswirkungen von Factoring auf die Bilanz des Unternehmens (verkürzte Darstellung):

Aktiva	T€	T€
	ohne Factoring	mit Factoring
Anlagevermögen	150	150
Sachanlagen	243	243
Umlaufvermögen
• Vorräte	1.500	1.500
• Forderungen	1.900	361
• Barvermögen	6	6
Bilanzsumme	3.799	2.260
Passiva	T€	T€
	ohne Factoring	mit Factoring
Eigenkapital	280	280
Fremdkapital
• langfr. Verbindlichkeiten	1.269	1.269
• Kreditoren	1.100	0
• sonst. kurzfr. Verbindlichkeiten	400	400
• kurzfr. Verbindlichkeiten Bank	750	311
Bilanzsumme	3.799	2.260

Mit der zusätzlichen Liquidität konnten die Lieferantenverbindlichkeiten komplett beglichen und zusätzlich die kurzfristige Linie bei der Hausbank reduziert werden. Die rechnerische Eigenkapitalquote hat sich um 68 Prozent erhöht.